Специалисты Института макроэкономических и региональных исследований ИМРИ при Кабинете Министров Республики Узбекистан проанализировали уровень конкуренции в банковской системе страны по состоянию на 1 февраля 2025 года.
Оценка конкуренции: методология
Для оценки уровня конкуренции используется индекс Херфиндаля–Хиршмана (HHI), который разделяет рынки на три группы:
- Низкий уровень конкуренции – от 2500 до 10000 единиц
- Средний уровень конкуренции – от 1500 до 2500 единиц
- Высокий уровень конкуренции – ниже 1500 единиц
Активы
На 1 февраля 2025 года индекс HHI по активам улучшился на 72 пункта по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 800 пунктов. Общий объем активов коммерческих банков за год увеличился на 17,7% (или на 115,6 трлн сумов), достигнув 768 трлн сумов.
Доля банков с частным и иностранным капиталом в общем объеме активов банковской системы выросла с 32,5% (на 1 февраля 2024 года) до 34,5% (на 1 февраля 2025 года). Значительный рост зафиксирован у:
- Анорбанк – 1,36% (+0,64 п.п.)
- TBC Банк – 1,33% (+0,60 п.п.)
- Хамкор Банк – 3,71% (+0,41 п.п.)
При этом доля крупнейших банков с государственной долей снизилась:
- Узнацбанк – 17,5% (-1,5 п.п.)
- Банк “Асака” – 7,4% (-1,3 п.п.)
Кредиты
На 1 февраля 2025 года индекс HHI по кредитам составил 918 единиц, улучшившись на 57 пунктов по сравнению с аналогичным периодом 2024 года (975). Доля кредитов, предоставленных банками с частным и иностранным капиталом, увеличилась с 30% до 31%.
Общий объем кредитных вложений коммерческих банков составил:
- 533,1 трлн сумов (на 1 января 2025 года), что составляет 36,6% к ВВП
- 533,97 трлн сумов (на 1 февраля 2025 года), увеличившись на 866 млрд сумов
Годовой рост объема кредитов составил 14%. При этом:
- Кредиты физическим лицам выросли на 20%
- Кредиты юридическим лицам увеличились на 11%
- Объем микрозаймов, выданных физическим лицам, увеличился на 75%
Для справки: с 1 января 2024 года максимальная сумма микрозайма увеличена с 50 млн сумов до 100 млн сумов.
Средневзвешенная процентная ставка по банковским кредитам в национальной валюте:
- Январь 2024 года – 24,1%
- Декабрь 2024 года – 23,4%
Средневзвешенные процентные ставки по кредитам для населения в декабре 2024 года достигли 24,9% (в сентябре составляли 23,8%). Рост ставок связан с высоким спросом на кредиты в национальной валюте и инфляционными ожиданиями.
Депозиты
Индекс HHI по депозитам на 1 февраля 2025 года составил 636 единиц, улучшившись на 32 пункта по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (668).
Общий объем депозитов вырос с 242,1 трлн сумов (на 1 февраля 2024 года) до 310,2 трлн сумов (на 1 февраля 2025 года), что составляет прирост 28,1%.
Доля банков с частным и иностранным капиталом в общем объеме депозитов увеличилась на 1 п.п., достигнув 50% на 1 января 2025 года.
Средневзвешенная процентная ставка по депозитам в иностранной валюте:
- Начало 2024 года – 4,7%
- Конец 2024 года – 5,3%
За этот период объем депозитов:
- В национальной валюте вырос на 36%
- В иностранной валюте увеличился на 7,4%
Итоги
По итогам анализа индекс HHI, рассчитанный по активам, кредитам и депозитам, демонстрирует рост уровня конкуренции в банковском секторе Узбекистана. Снижение доли государства в банковской системе и привлечение иностранных инвесторов способствуют укреплению конкурентной среды и дальнейшему развитию финансового сектора страны.
